本報(bào)記者 田鵬

    5月29日晚間，錦州港股份有限公司（以下簡(jiǎn)稱“*ST錦港）公告稱，收到中國(guó)證券監(jiān)督管理委員會(huì)遼寧監(jiān)管局《行政處罰決定書》。

    據(jù)悉，根據(jù)行政處罰查實(shí)的財(cái)務(wù)造假事實(shí)，*ST錦港已經(jīng)觸及重大違法退市情形，將于5月30日起停牌進(jìn)入退市實(shí)施流程。市場(chǎng)人士表示，本案體現(xiàn)出監(jiān)管機(jī)構(gòu)堅(jiān)決落實(shí)新“國(guó)九條”，對(duì)財(cái)務(wù)造假的“零容忍”，對(duì)“害群之馬”堅(jiān)決出清。

    造假行為被查實(shí)

    觸及重大違法退市

    根據(jù)*ST錦港收到的《行政處罰決定書》顯示，*ST錦港被認(rèn)定2022年至2024年，通過(guò)虛假貿(mào)易業(yè)務(wù)及跨期確認(rèn)港口包干作業(yè)費(fèi)收入等方式虛增利潤(rùn)，《2022年年度報(bào)告》《2023年年度報(bào)告》《2024年第一季度報(bào)告》存在虛假記載。

    具體來(lái)看，2022年*ST錦港虛增利潤(rùn)3610.45萬(wàn)元，占當(dāng)期報(bào)告披露利潤(rùn)總額的22.46%；2023年虛增利潤(rùn)6808.78萬(wàn)元，占當(dāng)期報(bào)告披露利潤(rùn)總額的65.96%；2024年第一季度虛增利潤(rùn)1537.75萬(wàn)元，占當(dāng)期報(bào)告披露利潤(rùn)總額的62.05%。

    值得注意的是，2024年11月1日，*ST錦港便已披露收到中國(guó)證監(jiān)會(huì)作出的《行政處罰決定書》（〔2024〕96號(hào)），認(rèn)定其2018年至2021年年度報(bào)告虛假記載，并予以頂格處罰。

    由于公司2020年至2023年年度報(bào)告連續(xù)4年存在虛假記載，觸及上交所《股票上市規(guī)則》第9.5.1條第（一）項(xiàng)、第9.5.2條第一款第（六）項(xiàng)規(guī)定的重大違法強(qiáng)制退市情形，因此，*ST錦港股票將于5月30日起停牌，后續(xù)進(jìn)入退市實(shí)施流程。與此同時(shí)，交易所將依規(guī)對(duì)*ST錦港做出終止上市決定，公司股票將進(jìn)入為期15個(gè)交易日的退市整理期，其后摘牌退市。

    頂格處罰立體追責(zé)

    讓作惡者付出沉重代價(jià)

    *ST錦港的財(cái)務(wù)造假行為嚴(yán)重破壞市場(chǎng)秩序，損害投資者利益。監(jiān)管機(jī)構(gòu)以雷霆之勢(shì)出擊，不僅對(duì)其違法行為進(jìn)行嚴(yán)厲定性，更通過(guò)頂格處罰與立體追責(zé)，向市場(chǎng)傳遞出“零容忍”的堅(jiān)決態(tài)度，讓造假者為自己的惡行付出沉重代價(jià)。

    具體來(lái)看，就相關(guān)違法違規(guī)行為，證監(jiān)會(huì)決定對(duì)*ST錦港及11名責(zé)任人進(jìn)行行政處罰，合計(jì)罰款金額3860萬(wàn)元，并對(duì)違法情節(jié)嚴(yán)重的時(shí)任財(cái)務(wù)總監(jiān)采取10年證券市場(chǎng)禁入措施。

    與此同時(shí)，上交所也同步對(duì)公司及相關(guān)責(zé)任人作出公開(kāi)認(rèn)定、公開(kāi)譴責(zé)等紀(jì)律處分措施。此外，據(jù)記者從業(yè)內(nèi)了解到，針對(duì)原公司總經(jīng)理的處罰決定也正在路上。綜合前后兩次行政處罰情況來(lái)看，涉及對(duì)公司及相關(guān)責(zé)任人的罰款合計(jì)金額高達(dá)6000余萬(wàn)元。

    值得注意的是，對(duì)于財(cái)務(wù)造假案件中可能涉及的犯罪線索，《中華人民共和國(guó)刑法》《最高人民檢察院 公安部關(guān)于公安機(jī)關(guān)管轄的刑事案件立案追訴標(biāo)準(zhǔn)的規(guī)定（二）》等已經(jīng)明確了移送追究刑事責(zé)任的有關(guān)標(biāo)準(zhǔn)。

    記者關(guān)注到，2024年，證監(jiān)會(huì)共向公安機(jī)關(guān)移送涉嫌犯罪案件和線索178件，強(qiáng)化對(duì)涉嫌犯罪案件的打擊力度。據(jù)了解，*ST錦港部分相關(guān)責(zé)任人已被采取刑事強(qiáng)制措施，立體追責(zé)已在全面跟進(jìn)。

    退市不免責(zé)

    虛假陳述要承擔(dān)賠償責(zé)任

    *ST錦港即將退市并非終點(diǎn)，監(jiān)管向市場(chǎng)明確傳遞“退市不免責(zé)”的強(qiáng)烈信號(hào)。對(duì)于財(cái)務(wù)造假、虛假陳述等違法行為，監(jiān)管部門不僅要將違規(guī)企業(yè)清出市場(chǎng)，更要讓其為損害投資者利益的行為承擔(dān)法律賠償責(zé)任，全力維護(hù)資本市場(chǎng)公平正義。

    記者梳理發(fā)現(xiàn)，自2025年以來(lái)，*ST錦港已通過(guò)26次公告，反復(fù)向投資者重點(diǎn)提示退市風(fēng)險(xiǎn)。在此期間，公司股價(jià)持續(xù)承壓，股價(jià)多次跌破1元/股“面值紅線”，截至目前，其A股與B股股價(jià)已連續(xù)6個(gè)交易日低于1元/股，退市態(tài)勢(shì)愈發(fā)清晰。

    事實(shí)上，對(duì)于存在嚴(yán)重財(cái)務(wù)造假的上市公司及相關(guān)責(zé)任主體，行政處罰與退市絕非問(wèn)題的終點(diǎn)。根據(jù)2024年中國(guó)證監(jiān)會(huì)執(zhí)法情況綜述，證監(jiān)會(huì)始終秉持“退市不免責(zé)”原則，對(duì)35家退市公司及責(zé)任人的違法違規(guī)問(wèn)題展開(kāi)持續(xù)追查。

    這意味著，即便公司退市，相關(guān)主體仍需為退市前的違法違規(guī)行為承擔(dān)民事、行政乃至刑事責(zé)任。而因財(cái)務(wù)造假遭受損失的適格投資者，也有權(quán)通過(guò)民事訴訟等合法途徑，積極維護(hù)自身權(quán)益。

    值得關(guān)注的是，2025年5月15日，最高人民法院與中國(guó)證監(jiān)會(huì)聯(lián)合發(fā)布《關(guān)于嚴(yán)格公正執(zhí)法司法 服務(wù)保障資本市場(chǎng)高質(zhì)量發(fā)展的指導(dǎo)意見(jiàn)》。該意見(jiàn)聚焦投資者保護(hù)核心議題，立足人民立場(chǎng)，明確提出依法打擊欺詐發(fā)行和財(cái)務(wù)信息披露造假行為，完善虛假陳述民事賠償責(zé)任制度，為投資者依法維權(quán)提供更便捷、更有力的制度保障。

（編輯 張鈺鵬）